전체 글280 펩시코 주가 전망: 건강식품 전략과 18.2% 상승 여력 사업 개요 및 시장 환경PepsiCo는 200개국 이상에서 음료와 스낵을 판매하는 글로벌 기업이다. PEP의 제품 라인업은 탄산음료, 기능성 음료(에너지/스포츠 드링크), RTD 커피/차, 그리고 다양한 스낵을 포함한다.매출 구성:북미: 60.8% (2023년 기준)유럽: 17.2%라틴아메리카: 12.5%기타: 9.5%펩시코의 북미 시장 집중도는 양날의 검이 될 수 있다. 안정적인 수익 기반을 제공하지만, 동시에 성장의 제약 요인이 될 수 있다. 최근의 라틴아메리카 성장세는 이러한 지역 다각화의 중요성을 잘 보여준다.실적 분석과 성장 추세2024년 3분기 실적은 매출 호조에도 불구하고 비용 상승으로 인해 수익성이 악화되었다:[펩시코 분기별 실적]항목Q3 2024Q2 2024Q1 2024매출$23,319M.. 2024. 11. 21. JP모건과 뱅크오브아메리카 주가 전망: 8% 상승의 시작 시장 환경과 투자 기회Bank of America와 JPMorgan Chase는 최근 선거 결과 이후 금융 섹터 평균을 상회하는 강한 상승세를 보이고 있다. BAC는 지난 한 달간 9.34%의 수익률을 기록했으며, JPM도 8.49%의 상승률을 보였다.[메이저 은행 주가 수익률 비교]현재의 주가 상승은 시작에 불과할 수 있다. 특히 규제 완화 기대감이 실제 정책으로 이어질 경우, 추가적인 상승 여력이 충분해 보인다.역사적 관점의 규제 영향 분석2008년 금융위기 이후 은행 섹터는 강력한 규제 하에 있었다. JP모건의 레버리지 비율은 위기 전 20배에서 현재 10-12배 수준으로 낮아졌으며, 뱅크오브아메리카도 유사한 패턴을 보였다.[은행 레버리지 비율 추이]레버리지 감소는 수익성 제한 요인이었으나, 동시에.. 2024. 11. 20. 블랙록 BME 주가 전망: 6.15% 배당과 NAV 할인 기회 시장 환경과 투자 기회BlackRock Health Sciences Trust는 헬스케어 섹터에 집중 투자하면서 커버드 콜 전략을 활용하는 독특한 투자 기회를 제공한다. BME의 현재 할인율 -7.50%는 역사적으로 프리미엄으로 거래되던 펀드의 과거를 고려할 때 주목할 만한 수준이다. 특히 6.15%의 배당수익률은 동종 업계 평균 8-9% 대비 낮지만, 오히려 지속가능성 측면에서 강점으로 작용한다.[BME 주요 지표]지표BME섹터 평균차이1년 Z-score-0.380.12-0.50할인율-7.50%-3.20%-4.30%배당 수익률6.15%8.40%-2.25%운용 보수1.07%1.35%-0.28%운용 자산$604.5M$485.2M+$119.3M현재의 할인율은 펀드의 본질적 가치를 충분히 반영하지 못하고 있다.. 2024. 11. 19. 캐피탈 사우스웨스트 주가 전망: 10.3% 배당과 포트폴리오 안정성 시장 반응과 실적 분석Capital Southwest Corporation은 2024년도 최근 실적 발표에서 주당 순투자수익(NII)이 $0.64를 기록했다. CSWC의 NII는 전분기 $0.69 대비 감소했으나, 이는 전분기의 일회성 배당 수익 영향을 감안하면 실질적으로는 $0.01 감소에 그쳤다.[캐피탈 사우스웨스트 분기별 NII 추이]캐피탈 사우스웨스트의 NII 감소는 대부분 변동금리 대출 포트폴리오의 특성에 기인한다. 금리 하락 환경에서 BDC 섹터 전반이 겪게 될 불가피한 현상으로 볼 수 있다.금리 하락이 수익성에 부정적 영향을 미치는 것은 사실이나, 이는 BDC 업계 전반의 문제이며 오히려 CSWC의 탄탄한 포트폴리오 구조가 차별화 요인이 될 수 있다.신용 품질과 포트폴리오 건전성CSWC의 비.. 2024. 11. 18. 이전 1 2 3 4 ··· 70 다음
